Portugiesische Investmentfonds

Ein Investmentfonds ist ein kollektives Anlageinstrument, das Kapital von mehreren Investoren bündelt, um ein diversifiziertes Portfolio von Vermögenswerten zu erwerben. Professionelle Fondsmanager verwalten diese Anlagen im Namen der Teilnehmer, wobei jeder Investor Anteile proportional zu seinem Beitrag besitzt.

In Portugal berechtigt ein Beitrag von mindestens €500.000 zu bestimmten Investmentfonds zum Erhalt einer Aufenthaltserlaubnis, dem sogenannten Golden Visa. Diese funktionieren wie reguläre Investmentfonds, müssen aber auch strenge Kriterien erfüllen, die von einer Sonderkommission, der Comissão do Mercado de Valores Mobiliários, oder CMVM, festgelegt wurden.

Für Golden Visa Antragsteller funktioniert der Investitionsprozess in drei einfachen Schritten:

1. Zeichnung. Ein Investor überweist mindestens €500.000 an einen qualifizierten Fonds, beschafft die erforderlichen Unterlagen und erfüllt die Due‑Diligence‑Prüfungs‑Anforderungen.

2. Verwaltung. Fondsmanager investieren das Kapital gemäß der Strategie des Fonds für einen Zeitraum von 5—10 Jahren, wobei sie typischerweise jährliche Dividenden zahlen oder Erträge ansammeln.

3. Desinvestition. Bei Fälligkeit verkauft der Fonds seine Vermögenswerte und schüttet die Gewinne proportional zum Anteil an die Investoren aus, oft unter Anwendung von Performance-Gebühren auf Gewinne über einem bestimmten Schwellenwert.

Im Gegensatz zum direkten Immobilienkauf erfordern Fondsinvestitionen nur minimale laufende Verwaltung durch die Investoren, während sie weiterhin für das Golden Visa Programm qualifizieren. Die Fonds bieten Diversifikation, professionelle Verwaltung und potenzielle Renditen, mit einer obligatorischen Mindesthaltefrist von 5 Jahren zur Aufrechterhaltung des Aufenthaltsstatus.

Zeitplan für Investmentfonds des Golden Visa Portugal

Berechtigte Investoren. Um sich für das Golden Visa Portugal durch Investmentfonds zu qualifizieren, müssen Antragsteller diese Kriterien erfüllen:

• mindestens 18 Jahre alt sein;

• kein Staatsbürger der Schweiz, eines EU- oder EWR-Landes sein;

• keine Vorstrafen haben;

• über eine umfassende Krankenversicherung verfügen;

• legale Einkommensquellen außerhalb Portugals besitzen;

• in der Lage sein, €500.000 in qualifizierte Fondsanteile zu investieren.

Die Anforderungen für US-amerikanische und britische Staatsbürger sind dieselben.

Familienmitglieder. Das Golden Visa Portugal ermöglicht es Investoren, Familienmitglieder in ihren Antrag aufzunehmen:

• Ehepartner oder Lebenspartner;

• Kinder unter 18 Jahren;

• finanziell abhängig Kinder bis 26 Jahre, die beim Investor wohnen oder an der Universität studieren;

• abhängige Eltern des Hauptantragsteller oder Ehepartners.

Bei der Beantragung des Golden Visa Portugal durch Investmentfonds sind drei Kostenkategorien zu berücksichtigen: Investitionskosten, Verwaltungsgebühren und Steuern. Ein frühzeitiges Verständnis dieser Kosten hilft Investoren, ihr Budget effektiv zu planen.

Investitionskosten. Die Mindestanforderung beträgt €500.000.

Gebühren sind bereits in der Investition enthalten:

• Einrichtungsgebühr von 1—3 %;

• Verwaltungsgebühr von 0,25—2,5 %;

• jährliche Fondsprovision auf Gewinne, 0,5 bis 3 %.

Verwaltungsgebühren. Um eine Aufenthaltserlaubnis zu beantragen, muss ein Ausländer eine Unterkunft in Portugal haben. Im Durchschnitt kostet die Miete für eine Einzimmerwohnung im Stadtzentrum etwa €930 pro Monat, während eine Dreizimmerwohnung €1.600 kostet.

Weitere Ausgaben umfassen:

• Krankenversicherung — €400 pro Person;

• Antragsgebühr — €605 pro Person;

• Aufenthaltstitelkarte — €6.045.

Steuern. Portugiesische Steuerinländer zahlen 14 % ihrer Einkünfte aus Kapitalanlagen, während Nicht-Residenten keine zahlen. Eine Person gilt als Steuerinländer, wenn sie sich 183 Tage im Jahr oder länger in Portugal aufhält.

Es gibt mehr als 200 Investmentfonds in Portugal. Nur 50 qualifizieren sich für das Golden Visa Portugal. Diese Fonds sind bei der Kommission für den Wertpapiermarkt registriert und erfüllen alle Kriterien, die für die Berechtigung zu einer Aufenthaltserlaubnis erforderlich sind.

Die Anwälte von Immigrant Invest wählen die zuverlässigsten Fonds aus. Unser Prozess umfasst eine umfassende Due‑Diligence‑Prüfung, bei der die Fondsmanagementhistorie, die Anlagestrategie, das Risikoprofil und die historische Performance untersucht werden. Wir priorisieren Fonds mit niedrigem bis mittlerem Risiko, die Kapitalerhalt mit wettbewerbsfähigen Renditen in Einklang bringen.

Private Equity Investmentfonds, die für das Golden Visa Programm in Frage kommen, werden von der portugiesischen Wertpapiermarktkommission — Comissão do Mercado de Valores Mobiliários, oder CMVM — reguliert. Diese unabhängige Behörde überwacht die Fondsoperationen und stellt die Einhaltung nationaler und europäischer Finanzvorschriften sicher.

Spezifische Kriterien für portugiesische Investmentfonds, die für das Golden Visa in Frage kommen, sind:

• Investition von mindestens 60 % des Kapitals in portugiesische Unternehmen oder Vermögenswerte;

• Verwaltung durch lizenzierte Fondsmanagementgesellschaften;

• Ausgabe von Anteilen mit einer Laufzeit von mindestens 5 Jahren;

• Einhaltung der EU-Geldwäschebestimmungen;

• Befolgung transparenter Berichts- und Anlegerschutzstandards;

• Vermeidung von Wohnimmobilieninvestitionen, da diese nicht zulässig sind;

• Einreichung von Jahresberichten, die die Vermögensallokation, Performance, Risikobereitschaft und Einhaltung der Kapitalanforderungen abdecken.

Das Regulierungssystem umfasst Anlegerschutzmaßnahmen wie die Trennung von Vermögenswerten, unabhängige Prüfungen und transparente Gebührenstrukturen. Diese Aufsicht bietet eine zusätzliche Sicherheitsebene für Golden Visa Investoren über die standardmäßige Due‑Diligence‑Prüfung hinaus.

Um das portugiesische Investorenvisum zu beantragen, müssen folgende Unterlagen vorgelegt werden:

• Reisepasskopie;

• Geburtsurkunde, falls zutreffend;

• Heiratsurkunde, falls zutreffend;

• Steueridentifikationsnummer des Wohnsitzlandes;

• NIF, oder portugiesische Steueridentifikationsnummer;

• Kontoauszug der letzten sechs Monate;

• Führungszeugnis;

• Dokument, das AIMA den Zugriff auf Strafregister in Portugal erlaubt;

• Investitionsnachweis: eidesstattliche Erklärung über die Einhaltung der minimalen quantitativen und zeitlichen Anforderungen der Investitionstätigkeit;

• Nachweis der ordnungsgemäßen Steuererklärung;

• Bestätigung der Wohnadresse in Portugal, z. B. eine Stromrechnung;

• Dokumente zum Nachweis der legalen Herkunft des Investitionskapitals;

• ausgefüllte und unterschriebene Formulare: Zeichnungsformulare für Investitionen, Geldwäscheerklärungen und Fragebögen zum Anlegerprofil.

Alle Dokumente, die nicht in englischer Sprache verfasst sind, müssen ins Portugiesische übersetzt und die Übersetzung von einem portugiesischen Anwalt beglaubigt werden. Wenn ein Dokument ursprünglich in englischer Sprache ausgestellt wurde, können Sie es ohne Übersetzung in englischer Sprache einreichen, es sei denn, die Behörden fordern ausdrücklich eine portugiesische Übersetzung an.

Die Investition in portugiesische Private-Equity-Fonds für das Golden Visa birgt bestimmte Risiken. Häufige Risiken sind:

1. Marktrisiko. Wirtschaftliche Abschwünge, Änderungen der Regierungspolitik oder eine schlechte Marktentwicklung können die Fondsrenditen negativ beeinflussen.

2. Liquiditätsrisiko. Private-Equity-Fonds haben typischerweise eine feste Sperrfrist von 5–10 Jahren und bieten im Falle einer vorzeitigen Kapitalentnahme keinen Gewinn.

3. Fondsmanagementrisiko. Die Performance des Fonds hängt von der Kompetenz und Erfahrung seiner Manager ab.

4. Performance- und Ertragsrisiko. Der Fonds kann unterdurchschnittlich abschneiden, was zu geringeren als erwarteten Renditen führt.

5. Währungsrisiko. Wechselkursschwankungen können die Renditen beeinflussen, wenn die Heimatwährung vom Euro abweicht.

Bei Immigrant Invest verfolgen wir einen umfassenden Risikomanagementansatz, um die Investitionen unserer Kunden zu schützen. Unsere Strategie kombiniert gründliche Due‑Diligence‑Prüfung, selektive Partnerschaften und kontinuierliche Überwachung, um alle potenziellen Risiken zu adressieren.

Wir wählen sorgfältig Fonds mit diversifizierten Portfolios und transparenten Governance-Strukturen aus und arbeiten nur mit seriösen, von der CMVM regulierten Managern zusammen, die nachweislich erfolgreich sind. Unsere Rechtsexperten überwachen kontinuierlich regulatorische Änderungen, um Kunden auf dem Laufenden zu halten und dabei zu helfen, Investitionen so zu strukturieren, dass Währungsrisiken und Liquiditätsbedenken gemindert werden.